Crypto Today: Bitcoin, Ethereum & XRP Slide as Retail Selling and Risk Aversion Dominate

ریزش هم‌ زمان بیت‌کوین، اتریوم و XRP

تحلیلگر: دکتر رضوانی

ترید به سبک   TradePlus360

بازار ارزهای دیجیتال در معاملات روز پنج‌ شنبه تحت فشار باقی مانده است، جایی که بیت ‌کوین با وجود حفظ سطح ۷۰۰۰۰ دلار، نشانه‌هایی از ضعف تقاضا را به نمایش گذاشته است.

این رمزارز پس از ثبت کف درون ‌روزی ۶۹۹۲۲ دلار، بار دیگر به بالای ۷۰ هزار دلار بازگشت، اما رفتار قیمت نشان می‌دهد که هم سرمایه ‌گذاران خرد و هم بخشی از سرمایه‌گذاران نهادی در حال کاهش ریسک هستند.

در همین حال، آلت ‌کوین‌ها نیز روندی نزولی دارند، اتریوم با وجود حفظ حمایت روانی ۲۰۰۰ دلار، همچنان تحت سلطه فروشندگان قرار دارد و XRP نیز با شتاب بیشتری وارد فاز نزولی شده و به زیر سطح ۱٫۴۰ دلار سقوط کرده است.

خروج سرمایه‌گذاران خرد از بازار، قیمت‌ها را در فضایی که همچنان «ریسک‌گریزی»[i] بر آن حاکم است، آسیب‌پذیرتر کرده است.

خروج سرمایه‌ گذاران خرد و افت محسوس بهره باز معاملات آتی

بیت‌کوین با موج قابل‌ توجهی از خروج سرمایه‌ گذاران خرد مواجه شده است.

بهره باز معاملات آتی (Open Interest) روز پنج‌ شنبه به ۴۸٫۵۳ میلیارد دلار کاهش یافت، در حالی که این رقم یک روز قبل ۵۰٫۵ میلیارد دلار بود.

کاهش مداوم بهره باز به معنای افت نقدشوندگی بازار است، عاملی که توان بازار برای حفظ روند صعودی پایدار را تضعیف می‌کند.

داده‌های CoinGlass نشان می‌دهد بهره باز بیت‌ کوین در ۷ اکتبر به رکورد ۹۴٫۱ میلیارد دلار رسیده بود، اما پس از سقوط شدید ۱۰ اکتبر، بیش از ۱۹ میلیارد دلار از موقعیت‌های اهرمی بازار رمزارزها لیکویید شد. این اتفاق همچنان سایه خود را بر رفتار معامله‌گران حفظ کرده است.

اتریوم نیز شرایط مشابهی را تجربه می‌کند، تقاضای سرمایه‌ گذاران خرد به‌ طور محسوسی کاهش یافته و معامله‌گران به‌جای باز کردن موقعیت‌های جدید، در حال بستن معاملات خود هستند.

بهره باز معاملات آتی اتریوم به ۲۵٫۶ میلیارد دلار کاهش یافته که نسبت به روز قبل (۲۶٫۳ میلیارد دلار) افت محسوسی محسوب می‌شود. این روند نزولی از اواخر ژانویه و در پی فشارهای شدید اقتصاد کلان شدت گرفته است.

در بازار XRP نیز تصویر مشابهی دیده می‌شود. بهره باز معاملات آتی این رمزارز به ۲٫۵۷ میلیارد دلار کاهش یافته که نسبت به ۲٫۶۱ میلیارد دلار روز قبل افت داشته است. این شاخص از سقف تاریخی ۱۰٫۹۴ میلیارد دلار در ۲۲ جولای، به ‌طور پیوسته در حال کاهش بوده است، موضوعی که رابطه مستقیم میان رشد قیمت و افزایش بهره باز را بار دیگر برجسته می‌کند.

ETFهای XRP، نقطه‌ای متفاوت در میان فشار فروش

با وجود فروش تهاجمی سرمایه‌گذاران خرد، ETFهای مرتبط با XRP برای دومین روز متوالی شاهد ورود سرمایه بودند. این صندوق‌ها روز چهارشنبه نزدیک به ۵ میلیون دلار ورودی سرمایه ثبت کردند. مجموع ورودی سرمایه ETFهای XRP اکنون به ۱٫۲۱ میلیارد دلار رسیده و خالص دارایی‌های تحت مدیریت آن‌ها حدود ۱٫۰۷ میلیارد دلار برآورد می‌شود، موضوعی که تضاد معناداری با ضعف بازار مشتقات XRP دارد.

چارت روز: بیت‌کوین در آستانه شکست سطح ۷۰٬۰۰۰ دلار

از منظر تکنیکال، بیت‌کوین همچنان تحت فشار فروشندگان قرار دارد و به سمت سطح روانی ۷۰۰۰۰ دلار متمایل است.

شاخص قدرت نسبی (RSI) در چارت روزانه به سطح ۲۰ سقوط کرده و وارد ناحیه اشباع فروش شده است.

در عین حال، قرارگیری اندیکاتور MACD زیر خط سیگنال، فشار نزولی را تقویت کرده و معامله‌گران را به کاهش ریسک تشویق می‌کند.

در صورتی که قیمت به‌طور پایدار زیر ۷۰۰۰۰ دلار بسته شود، احتمال شکل‌گیری یک موج نزولی دیگر تا محدوده ۶۵۲۶۰ دلار وجود دارد، سطحی که پیش‌تر در ۲۳ اکتبر ۲۰۲۴ به‌عنوان حمایت عمل کرده بود.

با این حال، در صورت بازگشت ناگهانی تمایل به ریسک، امکان یک حرکت اصلاحی صعودی نیز منتفی نیست.

چشم‌انداز تکنیکال آلت‌کوین‌ها: فشار فروش در اتریوم و XRP ادامه دارد

اتریوم پس از ثبت کف درون‌روزی ۲۰۶۸ دلار، واکنش محدودی نشان داده و بار دیگر بالای سطح ٬۰۰۰ دلار معامله می‌شود. با این حال، میانگین‌های متحرک نمایی ۵۰ روزه (۲۸۹۹ دلار)، ۱۰۰ روزه (۳۱۰۵ دلار) و ۲۰۰ روزه (۳۲۳۲ دلار) همچنان مانع جدی در مسیر بازیابی قیمت هستند.

RSI اتریوم به سطح ۲۲ رسیده که نشان‌دهنده اشباع فروش در چارت روزانه است و از تداوم مومنتوم نزولی حکایت دارد. افت بیشتر این شاخص می‌تواند زمینه‌ساز فروش گسترده‌تر و شکست حمایت ۲٬۰۰۰ دلار به سمت محدوده ۱٬۸۰۰ دلار شود، سطحی که اوایل ماه می مورد آزمون قرار گرفته بود.

با این حال، انقباض تدریجی میله‌های منفی هیستوگرام MACD می‌تواند احتمال یک بازیابی کوتاه‌مدت تا محدوده عرضه ۲۴۰۰ دلار را افزایش دهد.

در مورد XRP، فروش تهاجمی همچنان ادامه دارد و این توکن حواله‌ای در معاملات درون‌روزی حدود ۹٫۵٪ افت را تجربه کرده است. شکست سطح ۱٫۴۰ دلار و قرار گرفتن قیمت زیر میانگین‌های متحرک ۵۰، ۱۰۰ و ۲۰۰ روزه، نشان می‌دهد که مسیر کم‌مقاومت بازار همچنان به سمت پایین است.

RSI در سطح ۲۱ و در ناحیه اشباع فروش قرار دارد که سلطه فروشندگان را تأیید می‌کند. در صورت تداوم این روند، افت قیمت به زیر ۱٫۴۰ دلار می‌تواند XRP را به سمت کف ۱۰ اکتبر در محدوده ۱٫۲۵ دلار سوق دهد. تا زمانی که خریداران نتوانند قیمت را بالای مقاومت ۱٫۵۰ دلار تثبیت کنند، هرگونه بازیابی همچنان محدود و شکننده خواهد بود.

[i] ریسک‌ گریزی:

به حالتی در بازارهای مالی گفته می‌شود که سرمایه‌گذاران به ‌دلیل افزایش نااطمینانی، ترس یا فشارهای اقتصادی و سیاسی، تمایل خود به دارایی‌های پرریسک (مانند سهام، رمزارزها یا کالاهای پرنوسان) را کاهش داده و سرمایه را به سمت دارایی‌های امن ‌تر یا نقدشونده‌تر منتقل می‌کنند.

این فضا معمولاً با افزایش نوسان، افت حجم معاملات پرریسک و تقویت رفتارهای محافظه‌ کارانه همراه است.